匈牙利个人贷款市场创历史新高 2025年前11个月总额突破万亿福林

布达佩斯——匈牙利个人贷款市场在2025年前11个月达到历史峰值，总额突破此前被视为“梦想门槛”的1万亿福林大关。

根据数据，2025年1月至11月期间，匈牙利居民共提取了1.031万亿福林（约合28.3亿欧元）的个人贷款，较上年同期增长超过36%。

然而，市场扩张主要由单笔贷款平均金额大幅上升驱动，而非交易数量激增。同期内，贷款合同数量仅为32.5万份，数量增幅仅为11%。去年11月，单笔个人贷款平均金额已升至317万福林，而一年前为266万福林，五年前（2020年11月）仅为172万福林。

竞争格局变化

尽管此前市场担忧“工作贷款”（munkáshitel）会冲击个人贷款市场，但实际影响有限。截至11月底，“工作贷款”发放总额未达160亿福林，合同数量不足4.2万份，影响远低于预期。

专家指出，个人贷款日益便捷的在线申请流程（部分银行可在几分钟内完成）显著削弱了商品贷款（áruhitel）的竞争力。2025年前11个月，商品贷款合同总额为357亿福林，较2024年同期下降超过15%。合同数量降至13.4万份，同比下降近18%，显示市场出现明确转向。

同时，信用卡债务未从个人贷款增长中获益。截至11月底，家庭信用卡债务总额为1470亿福林，与一年前持平。

利率驱动与市场周期

利率下降是推动市场的主要因素。根据匈牙利国家银行（MNB）最新数据，去年11月底，个人贷款平均总成本率（THM）降至14.95%，为42个月以来的最低点，上一次出现类似低点是在2022年5月。

银行通常在年底进行大幅降息，以争夺圣诞节购物旺季的市场份额。进入新年后，多数银行未进一步调整利率。市场下一个活跃期预计在春季，伴随园艺和房屋装修需求上升。

金融专家Fülöp Norbert Attila分析指出，2026年首月个人贷款领域未出现进一步降息，银行基本沿用去年年底的条件进入今年。目前最优惠的个人贷款年利率略低于9.5%，但获得此类利率通常需要至少300万福林的贷款额以及每月40万至50万福林的经核实收入。

专家总结称，去年下半年多家银行进一步下调了个人贷款利率或放宽了申请条件，但目前调整空间似乎已基本耗尽。如果利率环境保持不变，最优惠的年利率预计将在9%至11%之间趋于稳定。

定价原则保持不变：贷款金额越大、客户定期收入越高，获得的贷款条件就越优惠。