匈牙利政府干预住房保险市场，数百万家庭将受影响

匈牙利约四分之三的家庭拥有住房保险，这一比例在欧洲处于较好水平。然而，保险内容本身存在诸多问题：条款往往过时、房产投保不足、所缴保费中仅约三分之一用于赔付，且保险公司的市场集中度过高。

为改变这一状况，匈牙利政府于去年在住房保险市场推行了多项改革措施。

根据匈牙利国家银行（MNB）最新数据，该市场保险部门在一年内实现了2320亿福林的保费收入，占其总保费收入的12%。

在诸多改革中，今年三月推出的住房保险宣传活动被视为重要举措之一。该活动不仅旨在引导相关人群关注住房保险的性价比，还在服务提供商之间引发了集中竞争，以争取约330万份住房保险合同持有客户的青睐。

匈牙利国家银行与匈牙利保险协会（MABISZ）的统计数据显示，市场渗透率并未发生显著变化：过去两年，市场上的合同数量仅增加了1.4万至1.5万份，增长率仅为0.4%。

基于背景访谈，预计今年住房保险宣传活动可能带来20万至30万份合同转换，尽管也有更乐观的预测认为将达到30万至50万份。活动热度下降的原因可能在于，市场存在两类客户：一类追求尽可能低的保费，另一类首要目标是避免投保不足，以确保在发生损失时能从保险公司获得尽可能高比例的重置成本。

在之前的两次宣传活动中，保险公司似乎服务了这两类客户。活动期间，保费普遍低于年中转换时的价格（甚至出现过20%、30%、50%的折扣），同时保险覆盖范围也有所扩大。匈牙利国家银行的数据显示，特别是单位保额对应的保费有所下降（当然，提及的保费上限规定也对此有所贡献，该规定仅限制保费，不限制保额）。

根据匈牙利国家银行的数据，2025年平均投保的每平方米房价上涨了11%，从而进一步改善了客户合同的性价比。

自2023年监管规定出台以来，住房保险的赔付率并未上升，这意味着客户风险共同体从所缴保费中按比例获得回报的比例并未增加。这背后的原因似乎并非保险覆盖率降低（覆盖率甚至有所提高），而是根据匈牙利国家银行的数据，得益于过去两年更有利的天气条件，住房损失金额（以福林计）低于2023年。

因此，投保人群体目前每支付100福林保费，仍能获得约30-31福林的回报。

受前两次宣传活动影响，保险公司之间的竞争明显加剧。四大市场参与者（截至2022年底为Alfa、Generali、Groupama、Allianz）在住房保险宣传活动新报价中的份额，已从其在存量市场中75%的占比，首次降至64%，随后又降至58%。

需要补充的是，监管机构的主要目标并非单纯的价格竞争，而是服务与保费的综合性竞争。

除了预计的20万至30万份合同转换外，市场参与者还表达了以下观点：

匈牙利保险协会建议，在今年三月的住房保险宣传活动中，客户的目标不一定是解约，对现有合同进行审查和修订可能更为有益。特别是对于旧合同，这可以防止投保不足的情况发生，并确保保险价值的稳定性。